SMM, ngày 14 tháng 10: Dưới đây là phân tích chi tiết về sản xuất kim loại của Trung Quốc trong tháng 9 và dự báo cho tháng 10:
Đồng cathode
Trong tháng 9, sản lượng đồng cathode của SMM giảm 9,200 tấn so với tháng trước, giảm 0,91%, và giảm 0,76% so với cùng kỳ năm trước. Từ tháng 1 đến tháng 9, sản lượng tích lũy tăng 478,200 tấn so với cùng kỳ năm trước, tăng 5,64%.
Nguyên nhân chính dẫn đến sự giảm bất ngờ trong sản xuất tháng 9 là: 1. Một nhà máy luyện lớn ở miền trung Trung Quốc cần bảo trì dài hạn do bất khả kháng, giảm đáng kể sản lượng; 2. Nguồn cung đồng thô và đồng anode tiếp tục khan hiếm dẫn đến giảm sản xuất tại một số nhà máy luyện, thể hiện qua việc phí chế biến đồng thô và đồng anode tiếp tục giảm (tính đến ngày 27 tháng 9, SMM báo cáo phí chế biến đồng thô nội địa miền nam Trung Quốc là 800 nhân dân tệ/tấn, giảm 100 nhân dân tệ/tấn so với tháng trước; phí chế biến đồng anode nội địa là 400 nhân dân tệ/tấn, giảm 100 nhân dân tệ/tấn so với tháng trước).
Tóm lại, tỷ lệ hoạt động mẫu của ngành công nghiệp đồng cathode trong tháng 9 là 82,6%, giảm 0,42 điểm phần trăm so với tháng trước. Tỷ lệ hoạt động cho các nhà máy luyện lớn là 84,74%, giảm 0,56 điểm phần trăm so với tháng trước; cho các nhà máy luyện trung bình là 80,60%, giảm 2,83 điểm phần trăm so với tháng trước; cho các nhà máy luyện nhỏ là 67,78%, tăng 5,48 điểm phần trăm so với tháng trước. Tỷ lệ hoạt động cho các nhà máy luyện sử dụng quặng đồng là 86,0%, giảm 0,3 điểm phần trăm so với tháng trước; cho những nhà máy không sử dụng quặng đồng (sử dụng đồng phế liệu hoặc đồng anode thay thế) là 62,70%, giảm 2,6 điểm phần trăm so với tháng trước.
Bước vào tháng 10, theo thống kê của SMM, năm nhà máy luyện dự kiến bảo trì, liên quan đến công suất đồng thô 1,04 triệu tấn, tăng đáng kể từ 500,000 tấn trong tháng 9. Ngoài ra, do nguồn cung quặng đồng khan hiếm, tốc độ tăng công suất của một số nhà máy mới đi vào hoạt động đã chậm lại. Cùng với nguồn cung đồng thô và đồng anode tiếp tục khan hiếm, sản xuất tại một số nhà máy luyện phụ thuộc vào chúng tiếp tục giảm. Dưới ảnh hưởng của nhiều yếu tố bất lợi, sản xuất trong tháng 10 dự kiến sẽ tiếp tục giảm.
Dựa trên kế hoạch sản xuất, SMM dự kiến sản lượng đồng cathode nội địa tháng 10 sẽ giảm 1,08 điểm phần trăm so với tháng trước và giảm 0,03 điểm phần trăm so với cùng kỳ năm trước. Từ tháng 1 đến tháng 10, sản lượng tích lũy tăng 5,04% so với cùng kỳ năm trước, tăng 477,900 tấn. Tỷ lệ hoạt động mẫu của ngành công nghiệp đồng cathode trong tháng 10 dự kiến là 81,53%, giảm 1,06 điểm phần trăm so với tháng trước. Tỷ lệ hoạt động cho các nhà máy luyện lớn dự kiến là 83,42%, giảm 1,32 điểm phần trăm so với tháng trước; cho các nhà máy luyện trung bình là 78,46%, giảm 2,14 điểm phần trăm so với tháng trước; cho các nhà máy luyện nhỏ là 72,22%, tăng 4,44 điểm phần trăm so với tháng trước. Tỷ lệ hoạt động cho các nhà máy luyện sử dụng quặng đồng dự kiến là 85,1%, giảm 0,9 điểm phần trăm so với tháng trước; cho những nhà máy không sử dụng quặng đồng (sử dụng đồng phế liệu hoặc đồng anode thay thế) dự kiến là 62,50%, giảm 0,2 điểm phần trăm so với tháng trước, đánh dấu sự giảm liên tục trong bốn tháng, với sự giảm tiếp tục dự kiến trong tương lai. Cuối cùng, số lượng nhà máy luyện dự kiến bảo trì trong tháng 11 sẽ tăng lên tám, và SMM dự kiến sản xuất sẽ tiếp tục giảm trong tháng 11, với sản xuất dự kiến tăng trở lại trong tháng 12 khi bảo trì kết thúc.
Nhôm
Theo thống kê của SMM, tính đến ngày 9 tháng 10 năm 2024, sản lượng nhôm nội địa trong tháng 9 (30 ngày) tăng 1,45% so với cùng kỳ năm trước. Công suất ở Tứ Xuyên và Quý Châu, trước đó đã dừng để nâng cấp kỹ thuật, dần dần khôi phục sản xuất, dẫn đến công suất hoạt động nhôm nội địa tăng đều.
Trong mùa cao điểm tháng 9-10, sản xuất và nhu cầu cho các sản phẩm hợp kim hạ nguồn phục hồi, đẩy tỷ lệ nhôm lỏng tăng 0,7 điểm phần trăm so với tháng trước và 0,6 điểm phần trăm so với cùng kỳ năm trước lên khoảng 73,76%. Theo dữ liệu tỷ lệ nhôm lỏng của SMM, sản lượng thỏi đúc trong tháng 9 giảm 0,67% so với cùng kỳ năm trước xuống khoảng 937,900 tấn.
Thay đổi công suất: Đến cuối tháng 9, thống kê của SMM cho thấy công suất hiện có của nhôm nội địa là khoảng 45,36 triệu tấn, với công suất hoạt động khoảng 4,351 tấn, và tỷ lệ hoạt động của ngành tăng 0,94 điểm phần trăm so với cùng kỳ năm trước lên 95,96%. Trong tháng, công suất ở Tứ Xuyên và Quý Châu, trước đó đã dừng để nâng cấp kỹ thuật, dần dần bắt đầu sản xuất, với sản lượng dự kiến sẽ phản ánh trong tháng 10 và tháng 11.
Dự báo sản xuất: Bước vào tháng 10 năm 2024, công suất hoạt động nhôm nội địa dự kiến sẽ tăng nhẹ, chủ yếu do sự khôi phục liên tục của công suất nâng cấp ở Tứ Xuyên và Quý Châu, và khởi động các dự án thay thế ở Tân Cương. Ngoài ra, năm nay, nguồn cung điện của Vân Nam tương đối đủ, giảm bớt các đợt cắt giảm sản xuất dự kiến. SMM dự kiến công suất hoạt động hàng năm của nhôm nội địa sẽ đạt 43,63 triệu tấn/năm vào cuối tháng 10. Khi tháng 10 đánh dấu sự kết thúc của mùa cao điểm, và với tác động của các chính sách bảo vệ môi trường ở miền bắc Trung Quốc ảnh hưởng đến sản xuất địa phương, kết hợp với giá nhôm dao động ở mức cao, một số ngành sử dụng cuối đang áp dụng cách tiếp cận chờ đợi, điều này có thể ảnh hưởng tiêu cực đến nhu cầu cho thỏi nhôm và các sản phẩm hợp kim khác. Dự kiến tỷ lệ nhôm lỏng sẽ điều chỉnh xuống khoảng 73% trong tháng 10. Cần tiếp tục chú ý đến sự khôi phục sản xuất nhôm ở các khu vực khác nhau và điều kiện hoạt động của các ngành hạ nguồn như thỏi nhôm.
Alumina
Theo dữ liệu của SMM, trong tháng 9 năm 2024 (30 ngày), sản lượng alumina cấp luyện kim của Trung Quốc giảm 4,27% so với tháng trước, tăng 2,69% so với cùng kỳ năm trước. Tính đến ngày 10 tháng 10, công suất alumina cấp luyện kim hiện có của Trung Quốc tăng 1 triệu tấn so với tháng trước, với công suất hoạt động thực tế giảm 1,30% so với tháng trước, và tỷ lệ hoạt động là 82,71%. Từ tháng 1 đến tháng 9 năm 2024, sản lượng alumina cấp luyện kim nội địa tích lũy tăng 3,66% so với cùng kỳ năm trước.
Theo khu vực:
Sơn Tây: Tỷ lệ hoạt động trong tháng 9 là 76,1%, giảm 2,01% so với tháng 8, chủ yếu do nguồn cung quặng khan hiếm và một số công suất vẫn đang tạm dừng để nâng cấp kỹ thuật.
Hà Nam: Tỷ lệ hoạt động trong tháng 9 là 61,6%, giảm 2,35% so với tháng 8, chủ yếu do bảo trì một số dây chuyền sản xuất alumina vào đầu tháng 9 và một số công ty không thể tăng sản lượng do vấn đề cung cấp quặng, dẫn đến tỷ lệ hoạt động giảm nhẹ.
Quý Châu: Tỷ lệ hoạt động trong tháng 9 là 84,0%, tăng 6,61% so với tháng 8.
Hà Bắc: Tỷ lệ hoạt động trong tháng 9 là 91,3%, giảm 12,06% so với tháng 8, chủ yếu do sản xuất quá mức sau khi bảo trì phục hồi vào tháng 8 và bảo trì từ đầu đến giữa tháng 9, dẫn đến sản lượng giảm.
Quảng Tây: Tỷ lệ hoạt động trong tháng 9 là 92,1%, tăng 2,71% so với tháng 8, chủ yếu do một nhà máy alumina địa phương tăng cường sản xuất đầy đủ vào giữa tháng.
Sơn Đông: Tỷ lệ hoạt động trong tháng 9 là 90,3%, giảm 5,40% so với tháng 8, chủ yếu do bảo trì tại một số nhà máy alumina địa phương, dẫn đến sản lượng giảm. Ngoài ra, một dây chuyền sản xuất mới 1 triệu tấn đã hoàn thành tại một nhà máy alumina địa phương, không đóng góp vào sản lượng tháng 9 vì bắt đầu vào đầu tháng 10.
Dự báo tháng 10: Khảo sát của SMM chỉ ra rằng mặc dù có kế hoạch giảm sản xuất và nâng cấp kỹ thuật ở các khu vực khác, công suất mới tại một nhà máy alumina ở Sơn Đông sẽ bắt đầu, và bảo trì tại một nhà máy alumina ở Hà Bắc và Quảng Tây sẽ kết thúc, trở lại sản xuất bình thường. Dự kiến sản lượng alumina trung bình hàng ngày ở Trung Quốc sẽ tăng nhẹ trong tháng 10. Về phía nguyên liệu, không có tin tức nào về việc khôi phục sản xuất quặng nội địa, và nguồn cung vẫn khan hiếm. Nguồn cung quặng nhập khẩu dự kiến sẽ giảm do mùa mưa ở Guinea, cho thấy nguồn cung bauxite khan hiếm, tiếp tục hạn chế sự gia tăng công suất hoạt động alumina. SMM dự kiến sản lượng alumina cấp luyện kim trung bình hàng ngày của Trung Quốc sẽ tăng 1,73% so với tháng trước trong tháng 10 năm 2024. Cần tiếp tục chú ý đến nhu cầu alumina tiềm năng do sự khôi phục sản xuất nhôm ở tây nam Trung Quốc và tốc độ phát hành công suất alumina mới.
Nhôm nước ngoài
Theo thống kê của SMM, trong tháng 9 năm 2024 (30 ngày), tổng sản lượng nhôm nước ngoài giảm nhẹ 0,1% so với cùng kỳ năm trước. Tính đến tháng 9 năm 2024, sản lượng nhôm nước ngoài tích lũy tăng 1,1% so với cùng kỳ năm trước. Tỷ lệ hoạt động trung bình ở nước ngoài là 88%, giảm 0,2% so với tháng trước, tăng 0,7% so với cùng kỳ năm trước.
Theo khu vực:
Bắc Mỹ: Tổng sản lượng tháng 9 giảm 3,9% so với cùng kỳ năm trước, với tỷ lệ hoạt động trung bình là 83,1%. Nhà máy nhôm New Madrid ở Mỹ thông báo ngừng hoạt động vào đầu năm 2024, giảm sản lượng nhôm hàng năm khoảng 147,000 tấn; tuy nhiên, nhà máy nhôm Warrick của Alcoa thông báo khởi động lại một dây chuyền sản xuất 54,000 tấn vào đầu năm ngoái, với tỷ lệ hoạt động hiện tại khoảng 75%.
Nam Mỹ: Tổng sản lượng tháng 9 tăng 5,0% so với cùng kỳ năm trước, với tỷ lệ hoạt động trung bình là 67,7%. Sự gia tăng là do khởi động lại nhà máy Alumar. Alcoa nắm giữ 60% cổ phần, và South 32 nắm giữ 40%. Nhà máy thông báo khởi động lại vào tháng 4 năm 2022, với tỷ lệ hoạt động phục hồi lên khoảng 70% trong tháng 9.
Nga: Tổng sản lượng tháng 9 tăng 2,9% so với cùng kỳ năm trước, với tỷ lệ hoạt động trung bình là 95,3%. Sự gia tăng đến từ việc khởi động lại nhà máy nhôm Taishet. Nhà máy thông báo khởi động lại vào đầu năm 2022, nhưng tiến độ chậm. Trong tháng 9, tổng sản lượng khoảng 21,000 tấn, với tỷ lệ hoạt động phục hồi lên khoảng 64%.
Châu Âu (không bao gồm Nga): Tổng sản lượng tháng 9 tăng 2,9% so với cùng kỳ năm trước, với tỷ lệ hoạt động trung bình là 73,8%. Sự gia tăng chủ yếu đến từ việc khởi động lại ba nhà máy của Trimet ở Đức. Trimet thông báo khởi động lại vào tháng 4 năm 2024, dự kiến đạt sản xuất đầy đủ vào giữa năm 2025. Theo ước tính của SMM, tỷ lệ hoạt động của ba nhà máy phục hồi lên khoảng 63% trong tháng 9.
Châu Phi: Tổng sản lượng tháng 9 tăng 2,7% so với cùng kỳ năm trước, với tỷ lệ hoạt động trung bình khoảng 84,9%.
Châu Đại Dương: Tổng sản lượng tháng 9 giảm 5,5% so với cùng kỳ năm trước, với tỷ lệ hoạt động trung bình khoảng 84,5%, giảm 0,2% so với tháng trước, giảm 4,7% so với cùng kỳ năm trước. Nguyên nhân chính là nhà máy nhôm Tiwai Point ở New Zealand giảm tiêu thụ điện tổng cộng 205 MW vào tháng 7 và tháng 8 để giảm bớt khủng hoảng năng lượng của lưới điện quốc gia New Zealand. Hiện tại, công suất hàng năm của Tiwai Point là khoảng 345,000 tấn, và hai lần giảm điện dự kiến sẽ giảm sản lượng nhôm khoảng 125,000 tấn.
Trung Đông: Tổng sản lượng tháng 9 giảm nhẹ 1,5% so với cùng kỳ, với tỷ lệ hoạt động trung bình 102,2%.
Ấn Độ: Tổng sản lượng tháng 9 khoảng 348 nghìn tấn, tăng 0,7% so với cùng kỳ. Tỷ lệ hoạt động trung bình là 100,2%.
Các khu vực châu Á khác, trừ Trung Quốc, Ấn Độ và Trung Đông: Tổng sản lượng tháng 9 giảm 1,7% so với tháng trước, với tỷ lệ hoạt động trung bình 76,3%, giảm 3,8% so với tháng trước. Sự giảm này do vụ nổ tại nhà máy Samalaju của Press Metal vào tháng 9, ảnh hưởng khoảng 9% công suất nhôm tổng, cụ thể là 100 trong số 300 ô điện phân ở giai đoạn ba của nhà máy. Sự cố này dự kiến sẽ giảm sản lượng nhôm hàng năm của Press Metal vào năm 2024 khoảng 3%. Việc sửa chữa các cơ sở bị hư hỏng dự kiến mất khoảng bốn tháng, sau đó sản xuất sẽ dần phục hồi.
Dự báo tháng 10: Theo thống kê của SMM, trong tháng 10 năm 2024 (31 ngày), sản lượng nhôm ở nước ngoài dự kiến sẽ giữ nguyên so với cùng kỳ, với tỷ lệ hoạt động trung bình ở nước ngoài là 88%, giảm 0,2% so với tháng trước, tăng 0,7% so với cùng kỳ.
Alumina cấp luyện kim ở nước ngoài
Trong tháng 9 năm 2024 (30 ngày), sản lượng alumina cấp luyện kim ở nước ngoài giảm 2,7% so với cùng kỳ. Tỷ lệ hoạt động trung bình của các nhà máy alumina ở nước ngoài là 78,9%, tăng nhẹ 0,1% so với tháng trước, nhưng giảm 3,8% so với cùng kỳ. Từ tháng 1 đến tháng 9 năm 2024, sản lượng tích lũy giảm 0,1% so với cùng kỳ.
Theo khu vực:
Úc: Sản lượng trong tháng giảm 11,5% so với cùng kỳ, với tỷ lệ hoạt động trung bình khoảng 78%. Nhà máy alumina Kwinana của Alcoa đã hoàn toàn ngừng hoạt động vào cuối quý 2. Do vụ nổ đường ống dẫn khí tự nhiên, hoạt động của Rio Tinto tại Gladstone, Yarwun và QAL, đã giảm sản lượng xuống 74% và 77%, tương ứng. Rio Tinto cho biết việc cắt giảm dự kiến sẽ tiếp tục đến cuối năm, và hướng dẫn sản lượng hàng năm đã giảm khoảng 600 nghìn tấn. Ngoài ra, do chậm trễ trong phê duyệt bảo vệ môi trường và bảo trì băng chuyền, nhà máy alumina Worsley của South32 buộc phải cắt giảm sản lượng, và công ty đã giảm hướng dẫn sản lượng alumina năm tài chính 25 (2024.7.1-2025.6.30) xuống 6% còn 3,75 triệu tấn.
